מס הכנסה מחושב על בסיס שנתי, על כלל הכנסתו החייבת של הנישום בשנת המס. נישום זכאי לקבל החזר מס אם יתברר כי סכום תשלומי המס ששילם במהלך שנת המס לרבות באמצעות ניכוי המס במקור ומקדמות עולה על גובה המס שעליו לשלם על הכנסותיו לפי הדו"ח השנתי (השומה העצמית) שהוגש. לסכום ההחזר יצורפו הפרשי הצמדה וריבית מסוף שנת המס שלגביה הוגש הדו"ח ועד ליום תשלום ההחזר.